本文分别运用ARCH族模型、SWARCH模型与ASV模型对我国股市工业指数的波动特征进行了计量检验。通过统计分析与ARCH效应检验，证实我国股市工业行业指数收益率序列呈非正态分布且存在ARCH效应；运用ARCH族模型的估计结果显示我国股市工业行业指数波动呈现出明...[详细]
建立VECM- DCC- VARMA- GARCH模型，以日内5分钟交易数据分析沪深300股指期货上市初期的期现动态相关性、信息传导关系与风险传递效应，研究认为我国股指期货上市后总体运行平稳、效率较高。具体表现为：沪深300指数的期现相关性高且具有时变性；信息由期货...[详细]
本文运用带有固定的时间效应的面板数据模型，研究中国开放式基金经理个人特征对基金资产极端风险的影响。这里采用生理属性，教育经历、经验、专业素质等四个方面的十个因素，对1%、5%和10%置信水平下的在险价值进行研究，结果表明，影响基金极端风险的因素...[详细]
本文运用Copula-SV-MT-GPD模型对我国多元外汇储币组合进行风险研究。首先针对外汇收益的尖峰厚尾、波动的异方差性等典型事实特征，采用SV-MT模型与极值理论结合刻画单个外汇收益的波动性及尾部分布，然后运用更为灵活的t Copula函数进行拟合多元外汇储币的...[详细]