成果名称 　　中国转型期农村金融体系研究
　　成果类型 　　著作 
　　出版时间 　　2006年11月
　　出版单位 　　中国金融出版社

　　成果内容简介
　　一、篇章结构及基本观点
　　建设社会主义新农村是我国现代化进程中的重大历史任务。从金融方面来讲，新农村建设的关键在于满足农村金融需求，尊重金融规律促进供给制度创新，以缓解农村金融压抑，促进储蓄与投资的有效转换，解决农村资金的外流问题，进而培育农村资本的有效形成。为此，本专著以转型期农村金融需求的挖掘、农村信用关系的演进路径及农村金融的有效制度创新为支柱，并组织课题组成员前后两次奔赴四川省梓潼县进行调查研究和资料收集，调研分为三个层次：一是从微观的角度详细调研了农村不同类型的企业、农户金融需求的多样性及其满足程度，开展农户和农村中小企业融资需求问卷调查，现场对近百户农户和农村中小企业开展典型访谈，共收回农户有效问卷300份，企业问卷50份；二是从宏观角度通过召开政府有关涉农部门、金融机构和农村中小企业座谈会，走访各金融监管部门、统计部门，全面深入地了解全县经济发展状况，深入分析农业经济发展、农村经济转型带来的各种金融需求；三是实地调研县域内主要金融机构，走访四川银监局及四川农业发展银行，多渠道了解农村金融机构的信贷服务和经营状况及改革趋势，以促进农村金融制度的整体功能发挥。
　　本专著依托详细的调研数据，从分析农村经济发展对金融系统目标、外部环境的影响出发，研究外部环境变迁对金融功能的多元化动态需求，然后探究通过何种金融载体来承担和实现其功能，实现农村资本的有效形成。全书采用理论与专题研究结合的方式分为上下两篇，上篇着重分析了转型时期农户和农村中小企业金融需求多样性、层次性与动态性，并结合现行农村金融制度安排及其存在的问题，依据交易成本理论就如何构建和完善农村金融体系进行了深入的理论分析，并针对中国经济转轨的实际，提出了具体的政策建议。下篇针对农村信用社及农业政策性金融进行了专题研究，本书在回顾农村信用社的历史轨迹及剖析梓潼案例的基础上，就农村信用社的市场定位、产权制度改革、经营环境及历史包袱等关键问题进行了深入研究，提出了一些有意义的政策性建议，并从金融功能观的视角，从理论上提出了政策性金融的核心功能边界，基于农村经济的发展多维度探讨了农业政策性需求的多层次性与动态性，并结合当前机构在发挥政策性金融功能的缺陷，提出了完善农业政策性金融体系的具体构想。
　　在实地调查的基础上，本专著通过文献回顾、宏观社会经济统计、企业和农户抽样调查数据统计分析、理论推演以及案例研究，主要得到如下结论：
　　1.对当前我国农村金融需求的满足程度及金融压抑状况进行了具体化，为农村金融资源的有效配置提供了详细的数据支撑。首先，从总量上来看，我们依据农村资金是否得到有效利用、农村储蓄能否有效转化为投资以及农村资金的流进流出情况三个指标来判断，整个农村存在较为严重的金融压抑现象；其次，从农户金融需求及其被满足程度来看，农村生活性金融需求远大于大于生产性需求；最后，从农村中小企业来看，农村县、乡、村小企业的贷款满足率不到10%的水平，这意味着90%以上的农村生产性需求没有正规金融支持。
　　2.依据农村金融需求层次及主体类型两个维度勾勒出了整个农村金融需求的动态特征及层次性。调研表明，目前小农经济仍然在我国农村中占主要地位，从经营类型看，兼业农户占据了农户的主体，从收入水平来看，中等和中等以下收入的农户占据了主体。资金需求用途以生活性和生产性并重，这些特点表明当前我国农村的金融需求仍然是大量小额借贷需求。农村企业大多数属于民营中小企业，农村中小企业是与农村生产经营活动密切相关，主要从事农产品的生产、加工和流通服务，经营的季节性特点突出；出生率与死亡率很高；缺乏成熟的技术。农村中小企业的生产经营特点决定了其金融需求特点主要是小规模生产经营的、贴近当地农业生产经营活动的资金需求。
　　3.我国农村经济的根本问题在于农村发展与农业现代化进程过慢，农民组织化程度低下，农村经济商品化程度落后，农村经济信贷约束仍然严峻，农村资金大量外流，存在严重的金融压抑。主要表现在：（1）农村金融需求普遍得不到满足与资金加速外流形成了尖锐的矛盾；（2）尽管不同类型的农户金融需求存在差异，但普遍满足程度不高，农村缺乏满足不同金融需求的多层次金融供给市场；（3）农村中小企业特别是微型企业缺乏相应的正规金融供给，导致了民间借贷在农村小企业中较为普遍，出现了正规金融供给断层现象；（4）农村公共品或准公共品供给产生的金融需求缺乏相应的金融供给支持；（5）农村金融市场垄断、过度竞争和供给不足同时并存，金融需求满足的结构性矛盾突出。
　　4. 在研究农业政策性金融领域时，跳出了传统基于农业政策性金融机构的研究范式，从农业政策性金融功能的需求、缺陷及如何实现的角度来构建农业政策性金融的框架。本文认为农业政策性金融的边界是农业政策性金融机构改革的关键和逻辑起点，但其具有动态性、模糊性及多层次性的特征，因此本文从农业政策性金融的理论边界、农业经济的内在发展要求及交易成本的角度创造性地提出了农业政策性金融的核心和外延边界，并探讨了不同金融机构在其中的比较优势和构建农业政策性金融构建的框架性体系。
　　5. 为构建能够舒缓农村金融压抑、促进资本回流、减少资本流出和有利于农村经济发展的农村金融体系，本专著提出了如下建议：（1）我们必须放开农村金融管制，以实现农村金融组织机构的多元化，金融产品的丰富化，构建一个包括商业性金融、合作性金融、政策性金融和民间金融在内的功能互补的多层次农村金融体系，根据不同地区的经济发展水平来决定不同金融形式之间的组合；（2）以尊重金融资本效率为基础，创建金融机构能够实现其可持续发展的多元化农村金融体系；（3）在金融需求的相关层次上，应允许金融供给方进行适度竞争，提高需求满足程度；（4）调整农业银行业务范围，成立农村社区银行，满足农村商业性金融需求；（5）重构农村合作性金融，大力发展合作金融与小额信贷，并在部分地区进行真正意义上的合作金融试点；（6）改造农业发展银行和国家开发银行的业务范围，扩展目前政策性金融的功能；（7）加强民间金融的规范，实行分类引导。
　　二、主要创新与学术价值
　　1.本专著资料翔实，数据真实可靠，为理论研究者和实务部门提供了了解我国当前农村金融的第一手资料，具有重要的学术资料价值。本研究以四川省梓潼县为例，全面深入地展示了当前我国农村金融的实际情况，特别是当前农户和农村中小企业的真实金融需求状况，揭示了当前我国农村金融发展中存在的现实问题，为我国农村金融体系改革提供了现实基础。
　　2.研究视角新颖，突出强调了金融需求在农村金融体系构建中的重要性，详细论证了农村金融需求的多层次性及其与农村经济的关系，实现了农村金融需求研究的具体化。为此，我们得出结论，目前我国大部分农村地区仍以小农经济为主，合作制、合伙制的金融体系是当前最合适的金融组织形式。（1）商业性金融在很大程度上难以适应农村经济的实际发展需求。广大农村企业不但生命周期非常短暂，而且无成熟的市场、产品及财务管理制度，这就导致从本质上讲相当一部分农村企业是与商业性金融没有关系。（2）合作制、合伙制金融存在的前提条件为熟人社会信用的存在与合作经济的发展。（3）合作金融符合农村经济发展实际，有利于降低融资交易成本。（4）从合作金融的原理出发，我国广大农村属于熟人社会信用范畴，现在大力推崇的各类抵押担保方式并不适合农村。（5）合作金融的正确引导有利于解决农村金融的高利贷问题。
　　3.在研究思路上，本研究置身于历史的维度，从时间与空间、静态与动态两个角度提出了农村金融体系构建的基本思路。静态角度侧重于全国各地的横向比较，即各地经济发展水平的差异性，强调农村金融服务体系应该应地制宜；动态角度则侧重于某一地区的发展过程，强调该地区农村金融体系的动态变化。两者给合起来，农村金融服务体系的构建就应是个动态、竞争和有弹性的过程。
　　4. 依据交易成本的理论基础及农村多层次金融需求特征的现实基础，本文提出了构建农村金融体系的战略性设想，即应遵循多元化、适度竞争、需求方激励以及产权改革与竞争相结合等基本原则，建立与农村多层次的金融需求相适应，涵盖所有的金融需求层次，形成功能互补、适度竞争的多元化农村金融体系。（1）要考虑坚持把互助性金融发展下去，构建多层次金融体系。在工业化、大农业的发达地区农村，应更多地以中小型商业性金融为主体，在起步阶段的小农经济中，以合伙制与合作制金融为主，在大城市的近郊地区，则采用多种方式并存。（2）我们将交易成本划分为签约成本、信息成本、管理成本与代理成本，将交易成本与交易层次及金融供给层次结合，根据农村金融需求的层次性，描绘出金融需求与金融供给体系之间的关系图，进而明确政策性金融、合作性金融与商业性金融的核心边界。（3）从农村金融需求出发，全面系统地总结了当前我国农村不同经济主体的金融需求特点，在此基础上提出了农村金融需求的顺序假说。
　　5.农村信用方式演进路径与农户、企业融资次序假说。（1）融资次序按交易层次由低到高可分为亲友间的自我融资、社区间互助合作、市场化融资三个层次；（2）这一融资次序的特点是：借贷交易由家族内向家族外转化，由社区内向社区外演化，信用关系由熟人社会向生人社会过渡；（3）这一融资次序也反映了我国农村经济向现代经济转型的过程：由传统封闭的小农经济向市场化的大规模生产经营过渡的历史过程；（4）这一融资次序也是信用关系发展的历史轨迹：家族内向家族外，社区内向社区外，区域内向区域外，逐步迈向全国乃至全球。（5）并不是每一个融资主体都必须遵循这一历史轨迹发展自身的信用关系，但任何企业或个人一旦确立了自身的经济地位，也就决定了其所能采取的融资方式。（6）由于个人或企业的经济地位千差万别，融资需求千差万别，因此，各种融资形式总是并存的。
　　6.本研究的成果为当前中国农村金融体系改革特别是城乡统筹发展中的金融创新提供了新的思路，具有重要现实意义。本研究强调要从满足农村金融需求出发来构建金融供给体系，随着农村经济的发展，特别是各种新型农村经济组织的出现，在统筹城乡发展中就会产生了新的农村金融需求，为适应农村金融需求变化需要重新审视现行农村金融政策，放开农民的金融交易权，引进各种资本进入农村金融市场，积极开展农村金融组织创新，这些思路为当前农村金融体系改革指明了方向，尤其对当前成都市城乡统筹发展中的金融改革试验具有重要启示作用。
　　三、主要研究方法
　　1.基于金融功能观的视角，依循从农村经济环境到金融需求再到金融供给的研究方法。特别强调了金融需求在农村金融体系构建中的重要性，详细论证了农村金融需求的多层次性及其与农村经济的关系，实现了农村金融需求研究的具体化。
　　2.案例分析与问卷调查。详细研究了四川省梓潼县农户、企业与金融机构的金融行为，为重构农村金融体系奠定了坚实基础。
　　3.交易成本分析方法。我们将交易成本划分为签约成本、信息成本、管理成本与代理成本，将交易成本与交易层次及金融供给层次结合，根据农村金融需求的层次性，描绘出金融需求与金融供给体系之间的关系图，进而明确政策性金融、合作性金融与商业性金融的核心边界，并明确了农村金融的需求顺序假说。
　　4.信用演进理论及融资的动态次序理论。本书按照信用关系的演进路径，详细论证了农村融资主体由熟人社会走向生人社会的全过程，并据此提出了融资主体在交易中的融资地位、融资方式及融资次序的历史演进。
　　四、学术影响与社会效益
　　1.本专著已经连续两次获得各类奖项，取得了较好的效果。
　　（1）2009年2月，获四川省第十三次哲学社会科学优秀成果奖三等奖。
　　（2）2008年7月，获西南财经大学刘诗白奖励基金2006—2007年度优秀科研成果二等奖。
　　2.本专著相关内容已经在国内外公开刊物发表论文7篇
　　（1）从农村实际出发，构建现代农村金融体系，财经科学，2007（12）
　　（2）合作制、合伙制的金融体系是农村当前最合适的金融组织形式，经济研究参考，2009（12）
　　（3）转型期我国农村金融政策改革研究——基于四川省梓潼的案例研究，经济与管理研究，2007（1）　　（2）
　　（4）构建有效金融服务体系，支持新农村建设，四川省情，2006（11）
　　（5）我们应如何接触农村金融压抑，中国金融，2006（14）
　　（6）多机构共存下的小额信贷市场均衡，金融研究，2005（3）
　　3.围绕专著主题，召开两次大型国际会议
　　（1）2007年8月，以“市场化进程中农村金融改革与发展”为主题的第七届“中国金融论坛”国际会议在广东召开，会议邀请了诺奖得主莫里斯、前金融学会会长黄达、人民银行研究局局长张健华等专家学者参加。
　　（2）2008.10，以城乡统筹发展中的农村金融体系改革为主题召开第八届金融论坛，并邀请英中贸易协会主席、总裁及应驻重庆总领事、人民银行研究局局长张健华、金融时报社长汪洋、金融学会会长黄达等参加。
　　4.系列课题的继续申报与完成
　　（1）以刘锡良担任首席专家成功申报四川省社科研究2007年度招标项目“成都建设全国统筹城乡综合配套改革试验区系列研究——金融发展的视角”。
　　（2）刘锡良担任首席专家与英国政府合作项目，在统筹城乡发展下的农村金融体系改革。
　　5.围绕农村金融问题为地方政府献计献策。先后完成《成都市开展农村土地担保业务方案研究》、《成都市筹建村镇银行的操作方案》、《 成都市筹建农村资金互助社的操作方案》研究报告。
　　6.赴山东、宁夏、河南、贵州等地进行相关学术交流，并进行主题演讲，推动了农村金融理论的交流与发展。并于2006年中国金融学年会上进行主题演讲，引发了较好的反响。

　　成果社会反映 
　　1.在《金融研究》、《财经科学》、《中国金融》、《经济与管理研究》等杂志上围绕著作内容公开发表论文7篇。2.2007年8月，以“市场化进程中农村金融改革与发展”为主题的第七届“中国金融论坛”国际会议在广东召开，会议邀请了诺奖得主莫里斯、前金融学会会长黄达、人民银行研究局局长张健华等专家学者参加。3.2008.10，以城乡统筹发展中的农村金融体系改革为主题召开第八届金融论坛，并邀请英中贸易协会主席、总裁及应驻重庆总领事、人民银行研究局局长张健华、金融时报社长汪洋、金融学会会长黄达等参加。4.在前期研究的基础上，课题组分别与英国政府及四川省政府合作，继续完成《在统筹城乡发展下的农村金融体系改革》、《成都建设全国统筹城乡综合配套改革试验区系列研究——以金融的视角 》两项课题。5.刘锡良同志在前期研究的基础上，为地方政府献计献策，先后完成《成都市开展农村土地担保业务方案研究》、《成都市筹建村镇银行的操作方案》、《 成都市筹建农村资金互助社的操作方案》研究报告。6.刘锡良同志在研究的基础上，赴河南、山东、重庆各地进行学术交流与主题演讲，取得了较好的效果，并就相关内容在第三届中国金融学年会做主题发言，取得了较好的效果。

　　成果引用或被采纳情况 
　　经检索，刘锡良的专著《中国转型期农村金融体系研究》被中国期刊论文他引22次，被中国硕士论文他引17次，被中国博士论文他引4次，被1种中文图书他引，共被他引44次.

　　成果获奖情况 
　　1.2009年2月，获四川省第十三次哲学社会科学优秀成果奖三等奖。
　　2.2008年7月，获西南财经大学刘诗白奖励基金2006—2007年度优秀科研成果二等奖。